Cập nhật Xu hướng thị trường phái sinh

Cập nhật thông tin mới nhất về Xu hướng thị trường phái sinh

I. CHỈ SỐ THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN HỢP ĐỒNG TƯƠNG LAI

I.1. Diễn biến thị trường

Hỗ trợ vay từ 500K – 10 triệu. Lãi suất 0%

  • Không cần tài sản thế chấp.
  • Không thẩm định nhà, người thân.
  • Nhận tiền nhanh chóng.

Các hợp đồng tương lai đồng loạt giảm điểm trong phiên giao dịch ngày 14/4/2022. VN30F2204 (F2204) giảm 0,47%, còn 1.512,5 điểm; VN30F2205 (F2205) giảm 0,46%, còn 1.511 điểm; hợp đồng VN30F2206 (F2206) giảm 0,28%, còn 1.510,9 điểm; hợp đồng VN30F2209 (F2209) giảm 0,32%, còn 1.503,5 điểm. Hiện chỉ số VN30-Index cơ sở ở mức 1.518,01 điểm.

Khối lượng và giá trị giao dịch trên thị trường phái sinh giảm lần lượt 4,93% và 3,4% so với phiên ngày 13 tháng 4 năm 2022. Cụ thể, khối lượng giao dịch F2204 giảm 4,9% với 126.371 hợp đồng được khớp lệnh. Khối lượng giao dịch F2205 đạt 641 hợp đồng, tăng 1,42%.

Khối ngoại tiếp tục bán ròng với tổng khối lượng bán ròng trong phiên giao dịch ngày 14/4/2022 đạt 139 hợp đồng.

Trong giao dịch ngày 14/4/2022, hợp đồng F2204 tiếp tục xuất hiện sắc xanh ngay từ đầu phiên, nhưng giằng co xuất hiện khiến hợp đồng không thể tăng đà tăng. Sang phiên chiều, lực bán chính thức đẩy mạnh khiến hợp đồng lao dốc xuống dưới tham chiếu và đà giảm vẫn duy trì đến cuối phiên.

Đồ thị trong ngày của VN30F2204

3429-2022-04-14-chung-cu-dang-tren-duong-hinh-1
Nguồn: https://stockchart.vietstock.vn/

Kết thúc phiên giao dịch, cơ sở hợp đồng VN30F2204 gần như không thay đổi so với phiên trước và đạt giá trị -5,51 điểm. Điều này cho thấy nhà đầu tư vẫn còn bi quan với triển vọng của VN30-Index.

Biến động VN30F2204 và VN30-Index

3459-2022-04-14-chung-cư-chung cư-thất-bại-hinh-2
Nguồn: VietstockFinance

Lưu ý: Cơ sở được tính theo công thức sau: Cơ sở = Giá hợp đồng tương lai – VN30-Index

I.2. Định giá hợp đồng tương lai

Dựa trên phương pháp định giá hợp lý với ngày bắt đầu từ ngày 15 tháng 4 năm 2022, khung giá hợp lý của hợp đồng tương lai đang được giao dịch trên thị trường được thể hiện như sau:

3518-2022-04-14-doanh-binh-suy-vong-hinh-3
Nguồn: VietstockFinance

Lưu ý: Chi phí cơ hội trong mô hình định giá được điều chỉnh cho phù hợp với thị trường Việt Nam. Cụ thể, lãi suất tín phiếu phi rủi ro (tín phiếu Chính phủ) sẽ được thay thế bằng lãi suất tiền gửi bình quân của các ngân hàng lớn với sự điều chỉnh kỳ hạn phù hợp với từng loại hợp đồng tương lai.

I.3. Phân tích kỹ thuật VN30-Index

Phiên giao dịch ngày 14/4/2022, VN30-Index giảm điểm và hình thành mô hình nến High Wave Candle. Điều này cho thấy sự căng thẳng của các nhà đầu tư.

Khối lượng giao dịch tiếp tục giảm và ở dưới mức trung bình 20 ngày cho thấy nhà đầu tư đang thận trọng hơn trước những biến động của thị trường.

Nhìn ở góc độ dài hạn, VN30 vẫn đang trong xu hướng đi ngang và những thăng trầm đều nằm trong biên độ xác định trước (1.560-1.580 điểm đóng vai trò là kháng cự và 1.460-1.480 điểm hiện đóng vai trò hỗ trợ cho chỉ số. ).

3541-2022-04-14-chung-sell-out-fake-life-hinh-4
Nguồn: VietstockUpdater

II. HỢP ĐỒNG TƯƠNG LAI THỊ TRƯỜNG TRÁI PHIẾU

Dựa trên phương pháp định giá hợp lý với ngày bắt đầu từ ngày 15 tháng 4 năm 2022, khung giá hợp lý của hợp đồng tương lai đang được giao dịch trên thị trường được thể hiện như sau:

3600-2022-04-14-chung-binh-suy-sinh-hinh-5
Nguồn: VietstockFinance

Lưu ý: Chi phí cơ hội trong mô hình định giá được điều chỉnh cho phù hợp với thị trường Việt Nam. Cụ thể, lãi suất tín phiếu phi rủi ro (tín phiếu Chính phủ) sẽ được thay thế bằng lãi suất huy động bình quân của các ngân hàng lớn với sự điều chỉnh kỳ hạn phù hợp với từng loại hợp đồng tương lai.

Theo cách định giá trên, GB05F2206, GB05F2209 và GB05F2212 hiện đang có giá khá hấp dẫn. Các nhà đầu tư có thể tập trung chú ý và mua vào hai hợp đồng này trong thời gian tới vì các hợp đồng tương lai này đang có giá tốt nhất thị trường.

Dự báo phiên giao dịch chứng khoán phái sinh ngày 15/4:

Yuanta Securities Việt Nam – FSC

VN30F2204 có nhịp thoái lui từ mức 1.523,5, tương đương mức Fibo Retracement 38,2%. Đồng thời, biểu đồ giá cắt đường MA (20) tại khung 15 phút cho thấy xu hướng giảm giá ngắn hạn đang quay trở lại.

Như vậy, VN30F2204 có thể test lại vùng đáy cũ lần lượt là 1.503 – 1.507 điểm. Trên khung Daily, xu hướng của VN30F2204 là tăng với stoploss trailing là 1.505 điểm. Nhà đầu tư cân nhắc mở vị thế Bán tại 1.514,4 – 1.516 điểm, cắt lỗ ở 1.518 điểm và chốt lời tại 1.507 – 1.509 điểm.

Nhận định chứng khoán ngày 15/4/2022: Xu hướng thị trường phái sinh
Chuyển động của hợp đồng VN30F2204. (Nguồn: Yuanta Securities Việt Nam).

Chứng khoán BIDV – BSC

Các hợp đồng tương lai đều giảm theo diễn biến của chỉ số VN30. Nhà đầu tư nên giao dịch thận trọng trong phiên tới.

KB Securities – KBSV

F1 tăng và giằng co vào đầu phiên trước khi suy yếu dần và đảo chiều giảm về cuối phiên. Sau khi phục hồi tích cực từ vùng hỗ trợ mạnh trong phiên trước, F1 đã đưa ra phản ứng rung lắc điều chỉnh trước tác động của vùng kháng cự gần 1.52x. Mặc dù áp lực rung lắc sẽ tiếp diễn trong các phiên tới nhưng cơ hội kéo dài nhịp hồi phục vẫn được bảo toàn với vùng hỗ trợ gần 1.50x.

Chiến lược giao dịch trong phiên là ưu tiên mở vị thế Ngắn tại các mức thoái lui sớm, nhưng ưu tiên mở vị thế Mua (Long) khi chỉ số quay trở lại vùng hỗ trợ.

Nhà đầu tư chỉ nên coi phát biểu của các công ty chứng khoán là nguồn thông tin tham khảo. Các công ty chứng khoán đều có khuyến nghị miễn trách nhiệm đối với các phát biểu trên.

Nhận định chứng khoán ngày 15/4/2022: Áp lực rung lắc vẫn tiếp diễn

Thị trường điều chỉnh nhẹ với thanh khoản thấp cho thấy tâm lý bên mua chưa thực sự hào hứng. Mặc dù …

Khối ngoại bán ròng trở lại, HPG bị “xả” mạnh nhất

Nhìn chung, trên thị trường ngày 14/4/2022, khối ngoại bán ròng 233,32 tỷ đồng, trong đó chủ yếu là cổ phiếu HPG và VND.

Phiên giao dịch ngày 15/4/2022: Cổ phiếu cần chú ý

Các công ty chứng khoán vừa công bố báo cáo phân tích một số cổ phiếu cần lưu ý cho phiên giao dịch.

Đánh Giá

moneyfun
Not found image
Cập nhật Nhận định chứng khoán ngày 11/3: Tiếp tục điều chỉnh
Cập nhật thông tin mới nhất về Nhận định chứng khoán ngày 11/3: Tiếp tục điều chỉnh Báo điện tử Thời báo Chứng khoán Việt...
Not found image
Cập nhật Sàn giao dịch OTC là gì? Giá mua cổ phiếu trên sàn otc như thế nào?
Xin chào đọc giả. Bữa nay, tôi xin góp chút kinh nghiệm tay nghề thành viên về mảng khoản vay thành viên qua nội dung...
Not found image
Cập nhật Kinh tế Việt Nam tăng trưởng 9,2% năm 2022, vĩ mô vẫn tích cực cho chứng khoán
Cập nhật thông tin mới nhất về Kinh tế Việt Nam tăng trưởng 9,2% năm 2022, vĩ mô vẫn tích cực cho chứng khoán Chiến...